صعود قیمت طلا و سقوط نفت؛ بازهم پای ایران و آمریکا در میان است | بازارهای جهانی چشم‌انتظار توافق تهران و واشنگتن و بازگشایی تنگه هرمز

به گزارش اقتصادنیوز، بازارهای جهانی در روزهای اخیر با تحولات ژئوپلیتیکی خاورمیانه تکان خورده‌اند. انتشار گزارش‌هایی درباره توافق احتمالی میان تهران و واشنگتن برای تمدید آتش‌بس و کاهش تنش‌ها در تنگه هرمز، معادلات قیمت نفت، طلا و حتی انتظارات تورمی را دستخوش تغییر کرده است. معامله‌گران اکنون با دقت تحولات سیاسی را دنبال می‌کنند؛ چرا که هر سیگنال تازه از مذاکرات می‌تواند مسیر نرخ بهره، بازار انرژی و دارایی‌های امن را تغییر دهد.

به گزارش رویترز، قیمت طلا روز جمعه با امید به برقراری احتمالی آتش‌بس میان آمریکا و ایران افزایش یافت، اما همچنان در مسیر ثبت سومین کاهش ماهانه متوالی قرار دارد؛ چرا که نگرانی‌ها درباره تورم ناشی از افزایش قیمت انرژی، انتظارات برای تداوم نرخ‌های بهره بالا را تقویت کرده است.

بهای هر اونس طلای نقدی با رشد 0.9 درصدی به 4 هزار و 532 دلار و 3 سنت رسید. شمش طلا روز پنج‌شنبه تا پایین‌ترین سطح دو ماهه یعنی 4 هزار و 365 دلار و 76 سنت سقوط کرده بود، اما در پایان معاملات با افزایش بسته شد. با این حال، قیمت این فلز گرانبها تاکنون در ماه جاری حدود 2 درصد کاهش یافته است.

قراردادهای آتی طلای آمریکا برای تحویل در ماه اوت نیز با رشد 0.7 درصدی به 4 هزار و 562 دلار و 60 سنت رسید.

طلا در ساعت 16:55 به وقت ایران در نرخ 4527 دلار در معامله بود.

«جیووانی استانوو»، تحلیلگر بانک UBS، گفت: «طلا همچنان همبستگی منفی با نفت دارد؛ موضوعی که بر تورم و سیاست‌های پولی اثر می‌گذارد. کاهش قیمت نفت احتمال افزایش نرخ بهره را کاهش می‌دهد و این موضوع به نفع طلاست.»

بهای نفت بیش از یک درصد کاهش یافت و در مسیر شدیدترین افت هفتگی از اوایل آوریل قرار گرفت. این کاهش پس از انتشار گزارش‌هایی رخ داد که نشان می‌داد آمریکا و ایران روز پنج‌شنبه برای تمدید آتش‌بس و رفع محدودیت‌های کشتیرانی در تنگه هرمز به توافق رسیده‌اند.

با این حال، دونالد ترامپ، رئیس‌جمهور آمریکا، هنوز این توافق را تأیید نکرده و رسانه‌های دولتی ایران نیز اعلام کرده‌اند که توافق نهایی نشده است.

تورم آمریکا در ماه آوریل با سریع‌ترین سرعت در سه سال گذشته افزایش یافت؛ افزایشی که ناشی از رشد قیمت انرژی در پی جنگ ایران بود. این جهش قیمتی، دیدگاه اقتصاددانان را مبنی بر ثابت ماندن نرخ‌های بهره فدرال رزرو تا سال آینده تقویت کرده و حتی برخی انتظار دارند تا پایان سال جاری نرخ بهره افزایش یابد.

در حالی که طلا به‌عنوان پوششی در برابر تورم شناخته می‌شود، این دارایی بدون بازده معمولاً در محیط نرخ بهره بالا تحت فشار قرار می‌گیرد.

شرکت معاملات فلزات گرانبهای «روتبارت اند کو» Rotbart & Co در یادداشتی برای مشتریان خود نوشت: «ماه مه 2026 دوره‌ای از تثبیت در بازارهای جهانی پس از سه‌ماهه نخست پرتلاطم بود. اگرچه تنش‌های ژئوپلیتیکی و نگرانی‌های تورمی همچنان بر احساسات بازار اثرگذار بودند، اما کاهش تقاضا برای دارایی‌های امن و چشم‌انداز قوی‌تر نرخ بهره در طول ماه بر فلزات گرانبها فشار وارد کرد.»

در بازار سایر فلزات گرانبها، نقره بدون تغییر در سطح 75 دلار و 61 سنت در هر اونس معامله شد. پلاتین با افت 0.1 درصدی به هزار و 920 دلار و 75 سنت رسید و پالادیوم با رشد 0.8 درصدی در سطح هزار و 378 دلار و 67 سنت قرار گرفت. پلاتین و پالادیوم در مسیر کاهش ماهانه قرار دارند، در حالی که نقره در آستانه ثبت رشد ماهانه است.

سقوط نفت و رشد سهام جهانی با امید به توافق آمریکا و ایران

رویترز نوشت، بازارهای سهام جهان روز جمعه اندکی افزایش یافتند، در حالی که قیمت نفت کاهش پیدا کرد و در مسیر افت هفتگی قرار گرفت؛ زیرا معامله‌گران در انتظار شفاف شدن وضعیت تلاش‌ها برای بازگشایی تنگه هرمز و تمدید آتش‌بس میان آمریکا و ایران هستند.

منابع آگاه به رویترز اعلام کردند؛ آمریکا و ایران برای تمدید آتش‌بس و رفع محدودیت‌های کشتیرانی توافق کرده‌اند، هرچند دونالد ترامپ هنوز این توافق را تأیید نکرده و رسانه‌های دولتی ایران نیز اعلام کرده‌اند که نهایی نشده است.

قیمت نفت حدود 2 درصد کاهش یافت و در مسیر شدیدترین افت هفتگی از اوایل آوریل قرار گرفت.

قیمت نفت در ساعت 16:45 به وقت ایران

شاخص جهانی سهام MSCI با رشد 0.4 درصدی به رکورد جدیدی رسید. این افزایش عمدتاً تحت تأثیر رشد سهام شرکت‌های تولیدکننده تراشه بود؛ اتفاقی که پس از ارتقای پیش‌بینی‌های شرکت Dell رخ داد و خوش‌بینی نسبت به هوش مصنوعی را تقویت کرد. در نتیجه، شاخص‌های بورس توکیو و سئول به ترتیب 2.5 و 3.5 درصد رشد کردند.

«جیسون دا سیلوا»، مدیر استراتژی سرمایه‌گذاری جهانی در شرکت Arbuthnot Latham، گفت: «بازار در حال دریافت چندین سیگنال تأییدکننده است و همین موضوع روند صعودی دارایی‌های مرتبط با هوش مصنوعی را ادامه خواهد داد.»

در سایر بازارها، رشدها محدودتر بود. معاملات آتی وال‌استریت تقریباً بدون تغییر بود و شاخص سهام اروپا 0.5 درصد افزایش یافت. شاخص S&P500 نیز روز پنج‌شنبه در سطح رکورد 7 هزار و 563 واحد بسته شد.

دلار آمریکا در مسیر ثبت کاهش هفتگی خفیفی قرار گرفت که بازتابی از افت بازده اوراق خزانه‌داری آمریکا بود. با این حال، تحلیلگران معتقدند کاهش بازده اوراق ممکن است محدود باشد؛ زیرا توافق احتمالی آمریکا و ایران به سرعت فشارهای تورمی ناشی از قیمت بالای سوخت را از بین نخواهد برد.

«جیسون وونگ»، استراتژیست ارشد بازار در بانک BNZ ولینگتون، گفت: «بازار از هم‌اکنون این دیدگاه را در قیمت‌ها لحاظ کرده که توافق انجام خواهد شد و تنگه هرمز باز می‌شود.»

وی افزود: «نکته اصلی این است که این توافق، ریسک یک سناریوی بسیار بد را حذف می‌کند. اما این به معنای آن نیست که قیمت نفت باید 20 دلار سقوط کند یا بازده اوراق خزانه 20 واحد افت داشته باشد.»

سرمایه‌گذاران همچنین سایر ریسک‌های ژئوپلیتیکی را دنبال می‌کنند. رومانی، عضو ناتو، روز جمعه اعلام کرد حمله پهپادی روسیه به اوکراین در طول شب گذشته باعث زخمی شدن دو نفر شده است. این نخستین بار در طول جنگ است که یک پهپاد به منطقه‌ای پرجمعیت در رومانی برخورد کرده و موجب جراحت شده است.

 فشار بر ین ژاپن و تقویت دلار نیوزیلند

بازده اوراق قرضه جهانی در طول هفته کاهش یافت و بازده اوراق 10 ساله خزانه‌داری آمریکا به 4.4453 درصد رسید.

داده‌های اولیه منتشرشده در روز جمعه نشان داد نرخ تورم در چهار اقتصاد بزرگ منطقه یورو برای سومین ماه متوالی در ماه مه بالاتر از هدف 2 درصدی بانک مرکزی اروپا باقی مانده است؛ موضوعی که ناشی از افزایش هزینه سوخت در پی جنگ ایران بوده و به سایر قیمت‌ها نیز سرایت کرده است.

داده‌های شب گذشته آمریکا درباره مصرف، درآمد، فروش مسکن و تولید ناخالص داخلی پایین‌تر از انتظارات بود، هرچند تورم همچنان بالا باقی ماند، اما اندکی کمتر از پیش‌بینی‌ها ثبت شد.

در ژاپن، تورم هسته سالانه در توکیو برای چهارمین ماه متوالی در ماه مه پایین‌تر از هدف 2 درصدی بانک مرکزی باقی ماند، اما بازگشت فعالیت کارخانه‌ای نشانه‌ای از تاب‌آوری اقتصاد بود و احتمال افزایش نرخ بهره در ماه ژوئن را تقویت کرد.

ین ژاپن همچنان تحت فشار باقی ماند و بار دیگر به سطوحی نزدیک شد که پیش‌تر گمانه‌زنی‌هایی درباره مداخله دولت در بازار ارز ایجاد کرده بود. نرخ برابری دلار به 159.275 ین رسید که همچنان اندکی پایین‌تر از سطح حساس 160 ین قرار دارد.

وزارت دارایی ژاپن روز جمعه اعلام کرد مقام‌های این کشور بین 28 آوریل تا 27 مه حدود 11.7 تریلیون ین معادل 73.5 میلیارد دلار برای حمایت از ارز ملی در بازار مداخله کرده‌اند؛ رقمی که تنها بخشی از ذخایر یک تریلیون دلاری این کشور محسوب می‌شود.

یورو نیز با افت 0.1 درصدی به 1.164175 دلار رسید.

دلار نیوزیلند، یکی از ارزهای پرنوسان این هفته بود و پس از آنکه بانک مرکزی نیوزیلند روز چهارشنبه نرخ بهره را بدون تغییر حفظ کرد اما چشم‌اندازی انقباضی‌تر از انتظار ارائه داد، حدود 2 درصد در برابر دلار آمریکا تقویت شد.