پیش‌بینی قیمت طلا، دلار و سکه امروز 20 شهریور 1404 | سیگنال های سیاسی به معامله گران | آغاز موج نزولی قیمت دلار؟

به گزارش اقتصادنیوز،  بازار ارز ایران در روزهای اخیر شاهد یکی از پرنوسان‌ترین دوره‌های خود بوده است. خبر توافق ایران با آژانس بین‌المللی انرژی اتمی مبنی بر ازسرگیری بازرسی‌ها و همکاری‌های فنی، به‌عنوان یک محرک روانی قوی عمل کرد و بلافاصله خود را در معاملات شبانه و فردایی نشان داد.

دلار آزاد که در روز سه‌شنبه حوالی ۱۰۰ هزار تومان بسته شده بود، در معاملات پشت‌خطی شبانه تا سطح ۹۸ هزار تومان نیز پایین آمد. این افت سریع، بیش از آن‌که حاصل تغییرات بنیادی باشد، نتیجه تغییر انتظارات معامله‌گران از «افزایش قیمت» به سمت «کاهش قیمت» بود.

به‌بیان دیگر، بازار ارز به‌جای واکنش به عرضه و تقاضای واقعی، بیشتر تحت تأثیر سیگنال‌های سیاسی قرار گرفت. کاهش نگرانی از فعال‌سازی مکانیسم «اسنپ‌بک» و بازگشت تحریم‌ها، پیام روشنی به فعالان اقتصادی داد: حداقل در کوتاه‌مدت فشار تحریمی تشدید نخواهد شد. همین تغییر فضا کافی بود تا دلار وارد کانال‌های پایین‌تر شود.

محدوده جدید نوسان دلار؛ ۹۸ تا ۱۰۱ هزار تومان

اکنون نرخ دلار فردایی در محدوده ۹۹ هزار تومان در گردش است؛ محدوده‌ای که می‌توان آن را حاصل «توافق سیاسی» و «کاهش جو روانی تورمی» دانست. تحلیل‌گران معتقدند اگر روند کنونی تثبیت شود، طی روزهای آینده دلار عمدتاً بین ۹۸ تا ۱۰۱ هزار تومان در رفت‌وآمد خواهد بود. این بازه به‌نوعی تعادل موقت بازار محسوب می‌شود.

با این حال، اگر اجرای توافق ایران و آژانس با جزئیات روشن و عملیاتی دنبال شود، احتمال شکسته شدن کف‌های قیمتی و حرکت دلار به سمت محدوده ۹۰ تا ۹۵ هزار تومان نیز وجود دارد. در مقابل، تعلل یا توقف در اجرای توافق، می‌تواند بار دیگر مسیر دلار را به سمت کانال‌های بالاتر هموار کند. به‌عبارت دیگر، چشم‌انداز بازار ارز بیش از آن‌که اقتصادی باشد، همچنان به تحولات سیاسی گره خورده است.

بازار طلا؛ ایستادن در مرز احتیاط

در حالی که دلار طی روزهای اخیر مسیر نزولی در پیش گرفته، بازار طلا و سکه وضعیت متفاوتی را تجربه می‌کند. طلا در ایران نه‌تنها از نرخ ارز داخلی تأثیر می‌پذیرد، بلکه نگاهی جدی به تحولات اونس جهانی دارد. در حال حاضر اونس طلا در کانال ۳۶۰۰ دلاری در حال نوسان است و همین موضوع به‌عنوان یک پشتوانه روانی مانع از ریزش جدی قیمت‌ها در بازار داخلی شده است.

نکته جالب توجه این است که برخلاف انتظار بسیاری از فعالان برای اصلاح شدید قیمت پس از جهش‌های اخیر، بازار طلا تنها با نوسانات محدود مواجه بوده است. این رفتار به‌خوبی نشان می‌دهد که طلا همچنان در نگاه سرمایه‌گذاران داخلی و خارجی یک دارایی امن و پناهگاه مطمئن در برابر تلاطم‌های اقتصادی و سیاسی باقی مانده است.

طلا در وضعیت تعادلی شکننده

اکنون معامله‌گران بازار طلا در موقعیت «تردید» و «انتظار» قرار دارند. نه نشانه‌های قطعی از ریزش دیده می‌شود و نه محرک قدرتمندی برای رشد سریع قیمت‌ها وجود دارد. نتیجه آنکه بازار بیش از هر زمان دیگری «سیگنال‌محور» شده است؛ هر خبر یا اتفاق سیاسی یا اقتصادی می‌تواند کفه ترازو را به‌سرعت به سمت صعود یا نزول سنگین‌تر کند.

این وضعیت شکننده موجب شده است که بسیاری از سرمایه‌گذاران کوتاه‌مدت استراتژی احتیاطی در پیش بگیرند و تنها در صورت دریافت نشانه‌های روشن از تغییر در دلار یا اونس جهانی، دست به خرید یا فروش‌های جدی بزنند.

پیش‌بینی آینده بازار طلا و سکه

چشم‌انداز طلا و سکه در ایران به‌شدت وابسته به حرکت دلار است، اما بازار جهانی نیز نقش مکمل مهمی دارد. در صورتی که سیاست‌گذاران پولی جهان تصمیماتی اتخاذ کنند که به رشد بیشتر اونس جهانی منجر شود، یا اگر دلار داخلی بار دیگر وارد کانال‌های بالاتر گردد، بازار طلا در ایران می‌تواند موج جدیدی از تقاضا را تجربه کند.

از سوی دیگر، اگر تقاضای سفته‌بازانه در بازار داخلی کاهش یابد، احتمال افت قیمت‌ها در کوتاه‌مدت وجود دارد. اما جذابیت ذاتی طلا به‌عنوان «دارایی امن» همچنان پابرجاست و بعید به‌نظر می‌رسد که سرمایه‌گذاران به‌طور کامل از این بازار خارج شوند. در مجموع، آینده طلا و سکه در ایران ترکیبی از سه عامل خواهد بود: نرخ دلار داخلی، مسیر اونس جهانی و شدت تقاضای سفته‌بازانه.

دلار در مرز روانی ۱۰۰ هزار تومان؛ حمایت‌های شکننده یا آغاز موج نزولی تازه؟

روز سه‌شنبه قیمت دلار آزاد معاملات را با گپ منفی، یک کانال پایین‌تر و در نرخ 100 هزار و 650 تومان بازگشایی کرد و با ادامه مسیر نزولی به کانال 99 هزار تومان برگشت و تا سطح 99 هزار و 950 تومان کاهش یافت و با حمایت از این مرز، دوباره به کانال 100 هزار تومانی برگشت و در نرخ 100 هزار و 350 تومان بسته شد. قیمت دلار در معاملات پشت خطی روز گذشته با روند نزولی تا سطح 98 هزار و 700 تومان کاهش یافت و در نهایت در نرخ 99 هزار و 50 تومان قرار گرفت.

از نگاه کارشناسان، در صورتی که این حمایت‌ها حفظ نشود و دلار به‌طور قطعی زیر مرز ۹۹ هزار تومان تثبیت شود، بازار می‌تواند وارد فاز نزولی جدیدی شده و کف‌های پایین‌تر در بازه ۹۷ تا ۹۸ هزار تومان را هدف قرار دهد.

در مقابل، اولین مقاومت جدی در مسیر صعودی محدوده ۱۰۰ هزار و ۸۰۰ تا ۱۰۱ هزار و ۲۰۰ تومان عنوان می‌شود. عبور پایدار از این سطح می‌تواند زمینه‌ساز بازگشت دلار به کانال‌های بالاتر شود.

به اعتقاد تحلیلگران، بازار ارز اکنون در موقعیت حساسی قرار دارد؛ هرگونه خبر مثبت از سمت مذاکرات هسته‌ای یا تغییرات سیاستی بانک مرکزی می‌تواند کفه ترازو را به سمت کاهش بیشتر قیمت‌ها سنگین کند، در حالی که افزایش تنش‌های سیاسی یا کاهش عرضه ارز، احتمال جهش دوباره به بالای ۱۰۱ هزار تومان را بالا خواهد برد.

طلا در گرداب تردید؛ آیا حمایت ۳۶۲۵ دلاری سد راه ریزش عمیق‌تر می‌شود؟

روز گذشته قیمت طلای جهانی که در ابتدای روز در نرخ 3642 دلار قرار داشت با افزایش تا سطح 3657 دلار بالا رفت و این روز را در محدوده 3640 تا 3655 دلار در نوسان بود و شب گذشته با کاهش تا محدوده 3636 دلار کاهش یافت و در لحظه نگارش این گزارش در نرخ 3630 دلار در معامله بود.

تحلیلگران تکنیکال بازار جهانی طلا معتقدند از دید تکنیکالی، محدوده ۳۶۲۵ دلار به‌عنوان نخستین حمایت کلیدی شناخته می‌شود؛ شکسته شدن این سطح می‌تواند راه را برای افت بیشتر تا محدوده ۳۶۰۰ دلار هموار کند. در مقابل، مقاومت نخست در سطح ۳۶۵۸ تا ۳۶۶۵ دلار قرار دارد و عبور پایدار از آن می‌تواند زمینه‌ساز حرکت صعودی تازه‌ای به سمت ۳۶۸۵ دلار باشد.

تحلیلگران تأکید می‌کنند که در کوتاه‌مدت، بازار طلا بیش از هر چیز تحت تأثیر انتظارات از تصمیمات بانک‌های مرکزی بزرگ، به‌ویژه فدرال رزرو، قرار دارد. اگر داده‌های اقتصادی آمریکا نشانه‌ای از کاهش فشارهای تورمی بدهد، طلا ممکن است در برابر افت بیشتر مقاومت کند. اما در سناریوی معکوس، شکسته شدن سطح حمایتی ۳۶۲۵ دلار محتمل‌تر خواهد بود.

طلای آبشده در سراشیبی محتاطانه

روز سه‌شنبه قیمت طلای آبشده معاملات را در نرخ 37 میلیون و 990 هزار تومان بازگشایی کرد و در نرخ 37 میلیون و 780 هزار تومان بسته شد. قیمت طلای آبشده در لحظه نگارش این گزارش در نرخ 37 میلیون و 600 هزار تومان قرار دارد.

تحلیلگران فنی بازار داخلی می‌گویند از منظر تکنیکالی، سطح ۳۷ میلیون و ۵۰۰ هزار تومان نخستین حمایت کلیدی محسوب می‌شود. شکسته شدن این مرز می‌تواند بازار را به سمت سطوح پایین‌تر در بازه ۳۷ میلیون تا ۳۷ میلیون و ۲۰۰ هزار تومان سوق دهد. در مقابل، بازگشت قیمت و عبور از مقاومت ۳۸ میلیون تومان شرط اصلی تغییر فاز بازار به سمت صعودی است؛ سطحی که طی روزهای اخیر به‌عنوان سقف روانی عمل کرده و جلوی رشد بیشتر را گرفته است.

کارشناسان معتقدند در کوتاه‌مدت، روند طلای آبشده به دو عامل وابسته است: اول نوسانات نرخ دلار داخلی که هر تغییر آن بلافاصله در بازار طلا بازتاب پیدا می‌کند، و دوم چشم‌انداز اونس جهانی که در کانال ۳۶۰۰ دلاری نوسان دارد. ترکیب این دو متغیر، می‌تواند تعیین کند که آیا طلا در مسیر اصلاح عمیق‌تر قرار می‌گیرد یا بار دیگر در بالای مقاومت ۳۸ میلیون تومان جای پا محکم می‌کند.

هر گرم طلای 18 عیار نیز معاملات خود را در نرخ هشت میلیون و 770 هزار تومان استارت زد و در پایان روی نرخ هشت میلیون و 733 هزار تومان قرار گرفت و در لحظه نگارش این گزارش درنرخ هشت میلیون و 680 هزار تومان قرار دارد.